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CommodityHQ Cómo operar Futuros de Petróleo Crudo . 26 de julio 2012 08:18 AM Por Jared Cummans Como uno de los recursos más importantes en el mundo, el petróleo crudo es también un instrumento financiero básico para hegders, comerciantes e inversionistas de todo el mundo. Mantenerse al día con los mercados de crudo requiere una gran atención al detalle, así como la paciencia en lo que es típicamente una industria volátil. Para aquellos que buscan incursionar en los futuros del petróleo crudo, hay un número de opciones disponibles, dejando a algunos a preguntarse por dónde empezar. A continuación, describimos las estrategias para el comercio de futuros de crudo, así como algunos otros productos que ofrecen una exposición similar. Las Bolsas Lo primero es lo primero, aquellos que buscan invertir en futuros tendrán que decidir qué intercambios que les gustaría utilizar. A continuación, describimos tres de las opciones más populares en el mundo para el comercio de futuros del petróleo crudo. Bolsa Mercantil de Nueva York: Cuando se trata de la exposición de Estados Unidos, que será difícil encontrar un mejor punto de partida que el NYMEX. El intercambio ofrece múltiples contratos de futuros, algunos de ellos optionable, tanto para el West Texas Intermediate (WTI) y el crudo Brent. Uno de los beneficios de estos contratos es que el comercio de domingo a viernes entre las horas de 18:00 y 17:15 (NYSE: CST), lo que significa que los inversores pueden hacer una jugada de aproximadamente 23 horas todos los días (hay un minuto 45 romper periodo entre cada día). Intercontinental Exchange: Conocido como el ICE. este intercambio ofrece dos contratos diferentes para el crudo Brent y una para el WTI. Los contratos WTI representan 1.000 barriles y se cotizan en dólares y centavos. Tenga en cuenta que estos contratos son casi idénticos a los ofrecidos en el NYMEX. Multi Commodity Exchange: Para aquellos que buscan invertir en el extranjero, el MCX ofrece exposición con sede en la India. Un único contrato para el Brent y el WTI está disponible en este tipo de cambio, con contratos WTI que representan 100 barriles cada uno, lo que es ideal para aquellos con bases de capital más pequeños para trabajar. Tenga en cuenta que los contratos están disponibles de lunes a sábado, sin negociación que ocurre el domingo. Petróleo Crudo Común Estrategias de Trading Aunque todos los productos requieren una vigilancia activa para los comercios de sonido, el petróleo crudo es conocido por su volatilidad intradía pesado y debe ser manejado con cuidado. No es raro ver los precios del petróleo comienzan el día libre hasta abajo y de rally ya que los mercados llegan a su fin (o viceversa). Uno de los aspectos más difíciles de crudo de comercio es que a veces sus precios son un reflejo de cómo la economía global está llevando a cabo, y otras veces sus precios señal de cómo actuará la economía. Este producto tiene sus dientes hundidos firmemente en los mercados globales y deben ser tratados con respeto por parte de los comerciantes y los inversores. Por último, es importante recordar que como un instrumento de negociación primaria, el desarrollo de las tendencias en los mercados y cómo la mayoría de los comerciantes están comportando pueden los precios del petróleo también oblicuos. Recuerde, la tendencia es tu amiga. Para aquellos que se sienten incómodos con los contratos de futuros de comercio, que suelen ser muy peligroso, hay una serie de ETFs para ayudarle a establecer la exposición a este combustible fósil. El Fondo de Petróleo de Estados Unidos (NYSEArca: USO) es, con mucho, la opción más popular, ya que este fondo con sede en el WTI ha acumulado más de $ 1.3 mil millones en activos totales. También existe el Fondo de los Estados Unidos Brent Oil (NYSEArca: BNO) para aquellos que buscan la exposición Brent; tenga en cuenta que este fondo es considerablemente menos popular con apenas $ 48 millones en activos totales. Si los fondos / inversos apalancados están en el puente de gobierno, usted tiene un número para elegir, como los ProShares Ultra DJ-UBS Crude Oil (NYSEArca: UCO) o el ProShares UltraShort DJ-UBS Crude Oil (NYSEArca: SCO). Revelación . No hay posiciones en el momento de la escritura. Renuncia . HQ productos básicos no es un asesor de inversiones, y cualquier contenido publicado por los servicios centrales de productos básicos no constituye asesoramiento de inversión individual. Las opiniones ofrecidas en este documento no son personalizados recomendaciones para comprar, vender o mantener valores o activos de inversión. Jim Kingsdale Mi crudo Estrategia futuros del petróleo 24 de febrero 2008 10:28 AM Varios lectores han escrito para preguntar cómo pueden seguir mi estrategia de inversión futuros del petróleo crudo, que escribí por primera vez aquí. Permítanme recapitular la estrategia: 1. El objetivo de la estrategia es principalmente para proteger la cartera en caso de que los precios del petróleo suben tan rápidamente o hasta el momento en que la economía mundial está en peligro causando precios de las acciones caen en picado. (Para más color en la posibilidad de este escenario, por favor vuelva a leer la reciente entrevista de Charlie Maxwell. Lo recomiendo encarecidamente.) 2. La razón por la que necesitamos esta protección es que la cartera está diseñado en gran parte para beneficiarse de los precios más altos del petróleo, pero aún así es una cartera de acciones. Si el mercado de valores (recuerde, es un mercado para las acciones, no los valores) fueron a caer en picado, todas las existencias se verían afectados, incluso aquellos que se benefician de los precios más altos del petróleo: el "tirar al bebé con el agua del baño" fenómeno que es familiar para los inversores que han estado alrededor por un tiempo. Así que el riesgo es que podríamos ver nuestra suposición subyacente de los precios del petróleo cumplió pero nuestro valor de la inversión herido en lugar del ayudaron. 3. Un objetivo secundario es sacar provecho como el precio del petróleo sube con fuerza pero no desastrosa en los próximos años. Esto no es una estrategia diseñada para beneficiarse de corto plazo (una semana a otra o incluso mes a mes) se mueve en el precio del crudo, que no estoy en condiciones de predecir. Creo, sin embargo, que el aumento anual + compuesto de 30% en el precio del petróleo en los últimos tres años no es un accidente o de un fenómeno temporal que será revertido por una "reversión a la media." Creo que es muy probable que el precio del petróleo tenderá a aumentar a tasas significativas (más de 10% por año) todos los años en el futuro. Para ayudar a entender por qué digo eso, lea las áreas llamadas Inversión Filosofía y pico del petróleo. La forma en que he implementado la estrategia es tener opciones sobre contratos de futuros a largo plazo. En concreto, me he concentrado en los contratos que vencen a partir de finales de 2012 hasta finales de 2015. Soy dueño de llamadas en contrato con precios de ejercicio en el rango de $ 100 a $ 120. La ventaja de ser dueño de opciones sobre contratos de futuros en lugar de los propios contratos es, obviamente, que el riesgo a la baja se limita al precio que paga por las opciones. Así que si algo le sucediera a hacer que el precio del petróleo a caer en picado a, digamos, $ 75, el precio de la opción se reducirá, pero no en cualquier lugar cerca de la caída que se experimentó por el valor del propio contrato de futuros. Esto es importante, en parte, porque permite que el tenedor de la opción de aferrarse a su opción a través de lo que sin duda será una disminución temporal en el precio del petróleo. Cuando el precio finalmente se recupera y pasa a $ 150, $ 200 y más allá, el tenedor de la opción mantendrá su posición. Es por ello que se trata de una estrategia de inversión, no una estrategia de especulación. La forma en que un inversor puede tomar las decisiones específicas sobre qué instrumento (s) de comprar es, como todo lo demás, a hacer algunas comparaciones. Averigüe el precio de opciones en diferentes precios de ejercicio y diferentes fechas de vencimiento. A continuación, decidir qué opción (s) se adapte a sus gustos de riesgo / recompensa. Si usted no entiende el párrafo anterior, no se siente tonto. Es simplemente una cuestión de experiencia. En ese caso, puede lograr resultados similares mediante la compra de opciones a largo plazo llamados "saltos") sobre las poblaciones que son los ETFs que representan el precio del petróleo. Para operaciones específicas, consulte a su agente de bolsa. Si él no sabe lo que está hablando, es posible que necesite un nuevo corredor. Cualquier empresa de corretaje de buena reputación debe ser capaz de ofrecer estos productos. Si quieren seguir las opciones de estrategia de futuros, pero no en la actualidad tienen una cuenta en una firma que negocia contratos y opciones sobre contratos de futuros de futuros, usted tendrá que encontrar una empresa tal y abrir una cuenta. Información sobre las firmas de futuros es fácilmente disponible en la red, o usted podría pedir a su corredor de bolsa actual de una recomendación. Si usted tiene una relación "cliente privado" en una empresa bancaria o de inversión, sino que también debe ser capaz de resolver este problema para que de una manera u otra.